Balder Jägersro Fastighet AB

Sammanfattning

Företaget visar en paradoxal situation med stark operativ prestation men oroande balansräkning. Omsättningen och resultatet ökar stadigt, vilket indikerar en effektiv kärnverksamhet med höga vinstmarginaler. Samtidigt minskar både eget kapital och totala tillgångar markant, vilket tyder på att vinsterna inte stannar kvar i bolaget. Den extremt låga soliditeten på 8,4% är en kritisk indikator på hög finansiell risk trots god lönsamhet.

Företagsbeskrivning

Bolaget bedriver fastighetsförvaltning genom att äga och förvalta fastigheten Automobilen 1 i Malmö. Företaget har inga anställda och ingår sedan januari 2023 i en skatterättslig kommission med moderbolaget Fastighets AB Balder, vilket innebär att skattemässiga resultat överförs till moderbolaget. Detta är en viktig förklaring till att eget kapital minskar trots goda resultat.

Finansiella Nyckeltal

Nettoomsättning: Omsättningen ökade från 14 042 000 SEK till 14 806 000 SEK, en tillväxt på 5,4%. Detta visar en stabil och växande hyresintäktsbas från fastighetsförvaltningen.

Resultat: Resultatet ökade från 4 615 000 SEK till 5 237 000 SEK, en förbättring på 13,5%. Den höga vinstmarginalen på 35,4% indikerar effektiv kostnadskontroll och god lönsamhet i kärnverksamheten.

Eget kapital: Eget kapital minskade från 8 687 000 SEK till 6 587 000 SEK, en minskning på 2 100 000 SEK (-24,2%). Detta trots ett positivt resultat på 5 237 000 SEK, vilket tyder på att betydande belopp har utdelats eller överförts till moderbolaget.

Soliditet: Soliditeten på 8,4% är mycket låg och långt under branschnormer för fastighetsbolag. Detta innebär att företaget är starkt belånat och har begränsat finansiellt handlingsutrymme vid oförutsedda händelser.

Trendanalys

Företaget visar en tydlig motgång i lönsamhet och finansiell styrka trots ökad omsättning. Under de senaste tre åren har omsättningen växt från 12,8 till 14,8 miljoner SEK, men vinsten har samtidigt minskat från 6,1 till 5,2 miljoner SEK, vilket indikerar ökade kostnader eller försämrad effektivitet. Den viktigaste oron är den kraftiga försämringen i balansräkningen: eget kapital har halverats från 13,2 till 6,6 miljoner SEK och soliditeten har rasat från 13,8% till 8,4%, vilket tyder på antingen ackumulerade förluster eller utdelningar som överstiger vinsten. Tillgångarna minskar successivt, vilket kan peka på nedskrivningar eller avveckling av verksamhet. Trenderna visar ett företag som förlorar sin kapitalbas trots försäljningstillväxt, vilket skapar sårbarhet för framtida kriser och begränsar möjligheten till investeringar. Om denna utveckling fortsätter riskerar företaget att hamna i en otillräcklig soliditet.

Sammanfattning

Företaget visar en blandad bild med en positiv omsättningstillväxt men samtidigt en betydande försämring av lönsamhet och eget kapital. Den mycket höga vinstmarginalen på 32.9% är imponerande, men den har minskat kraftigt från föregående år. Den extremt låga soliditeten på 10.0% är en stor svaghet och indikerar ett högt belåningsgrad. Företaget befinner sig i en situation med god kassaflöde från verksamheten men strukturella utmaningar i balansräkningen.

Företagsbeskrivning

Bolaget bedriver fastighetsförvaltning genom att äga och förvalta fastigheten Automobilen 1 i Malmö. Det har inga anställda och ingår i en skatterättslig kommission med moderbolaget Fastighets AB Balder, vilket innebär att dess skattemässiga resultat överförs till moderbolaget. Detta är ett typiskt fastighetsbolag med stora tillgångar (fastigheter) och ofta höga skulder.

Finansiella Nyckeltal

Nettoomsättning: Omsättningen ökade från 12 772 000 SEK till 14 042 000 SEK, en positiv tillväxt på 9.9%. Detta tyder på en ökad intäktsbas, sannolikt från hyresintäkter.

Resultat: Resultatet minskade från 6 092 000 SEK till 4 615 000 SEK, en nedgång på 24.2%. Trots den ökade omsättningen har alltså lönsamheten urholkats, sannolikt på grund av stigande räntor och driftskostnader.

Eget kapital: Eget kapital minskade kraftigt från 13 188 000 SEK till 8 687 000 SEK, en nedgång på 34.1%. Denna försämring kan kopplas till det lägre åretsresultatet och eventuella utdelningar eller nedskrivningar.

Soliditet: En soliditet på 10.0% är mycket låg och ligger långt under vad som anses sunt för ett fastighetsbolag. Det indikerar att företaget är mycket högt belånat, vilket innebär en betydande finansiell risk, särskilt i en miljö med stigande räntor.

Sammanfattning

Företaget visar en stabil kärnverksamhet med hög lönsamhet men tecken på pressade marginaler i en utmanande makromiljö. Den mycket höga vinstmarginalen på 47,7% indikerar en effektiv verksamhetsmodell, men alla nyckeltal utom omsättningen visar en negativ trend. Minskande eget kapital och tillgångar trots ett positivt resultat tyder på att företaget har gjort utdelningar eller andra kapitalförflyttningar. Den låga soliditeten på 13,8% placerar företaget i en sårbar position i en tid med stigande räntor.

Företagsbeskrivning

Bolaget bedriver fastighetsförvaltning genom att äga och förvalta den kommersiella fastigheten Automobilen 1 i Malmö. Det är ett fastigetsbolag utan anställda och ingår i Balderkoncernen, vilket ger det stabilitet och stöd trots sin låga soliditet.

Finansiella Nyckeltal

Nettoomsättning: Omsättningen ökade från 12 438 000 SEK till 12 773 000 SEK, en positiv tillväxt på 2,7%. Detta visar på en stabil hyresintäkt från fastigheten trots den utmanande makroekonomiska situationen.

Resultat: Resultatet minskade något från 6 127 000 SEK till 6 092 000 SEK, en nedgång på 0,6%. Den mycket höga vinstmarginalen på 47,7% kvarstår, men den marginella minskningen kan tyda på stigande driftskostnader, sannolikt kopplade till högre energipriser och finansieringskostnader.

Eget kapital: Eget kapital minskade från 13 519 000 SEK till 13 188 000 SEK, en nedgång på 2,5%. Trots ett positivt resultat på över 6 miljoner SEK minskar det egna kapitalet, vilket starkt indikerar att bolaget har lämnat utdelning till sina ägare.

Soliditet: Soliditeten är 13,8%, vilket är mycket lågt för ett fastighetsbolag. Detta innebär att företaget är starkt belånat och sårbart för räntehöjningar och eventuella värdesänkningar på sin fastighet.

Sammanfattning

Företaget visar en stabil kärnverksamhet med hög vinstmarginal men tecken på stagnation eller lätt nedgång. Den mycket höga vinstmarginalen på 49.3% indikerar en effektiv verksamhetsmodell, sannolikt tack vare att bolaget saknar anställda och har stabila hyresintäkter. Trenderna är dock övervägande negativa med minskning i resultat, eget kapital och tillgångar. Företaget verkar vara ett fastighetsbolag i mognadsfasen med begränsad tillväxt men stabil kassaflöde.

Företagsbeskrivning

Bolaget bedriver fastighetsförvaltning genom att äga och förvalta fastigheten Automobilen 1 i Malmö. Det är en del av Balderkoncernen, har inga anställda och har klarat pandemin väl tack vare stabila hyresgäster och en trygg intäktsbas. Denna verksamhetsmodell förklarar den höga vinstmarginalen och de stabila intäkterna.

Finansiella Nyckeltal

Nettoomsättning: Omsättningen ökade marginellt från 12 288 000 SEK till 12 438 000 SEK (+1.2%), vilket visar på stabila hyresintäkter men begränsad tillväxt.

Resultat: Resultatet minskade från 6 988 000 SEK till 6 127 000 SEK (-12.3%), vilket indikerar ökade kostnader eller nedskrivningar trots något högre omsättning.

Eget kapital: Eget kapital minskade obetydligt från 13 533 000 SEK till 13 519 000 SEK (-0.1%), vilket främst beror på det lägre årets resultat.

Soliditet: Soliditeten på 14.1% är låg och tyder på ett högt belåningsgrad, vilket är typiskt för fastighetsbolag men medför finansiell risk vid räntehöjningar eller värdefall på fastigheter.

Trendanalys

Trendanalysen visar övervägande negativa trender med försämring i tre av fyra nyckeltal. Endast omsättningen visar en liten förbättring (+1.2%), medan resultat (-12.3%), eget kapital (-0.1%) och tillgångar (-2.1%) alla minskar. Detta pekar på en stabil kärnverksamhet men med utmaningar i lönsamhet och värdeutveckling.

Finansiell analys

Finansiell analys inte tillgänglig för denna årsredovisning.